Налогово-бюджетная система и фискальная политика. Фискальная функция налогов

Налоги как особая финансовая категория выражают присущие финансовым отношениям свойства, имеют отличительные признаки, форму движения и функции. Функции налогов определяют их сущность в социально-экономическом отношении, то есть внутреннее содержание. На сегодняшний день варианты возможны следующие – фискальная, контрольная, регулирующая, социальная, распределительная.

Именно в функциях проявляется сущность налога. Функции налогов позволяют определить, какую роль играют налоги в государстве, каково влияние налогов на общество.

– основная, изначально характерная для любых налоговых систем.

Сущность этой функции заключается в том, что с помощью налогов образуются денежные фонды, необходимые для осуществления государством собственных функций.

В государствах прошлых столетий фискальная функция налогов была не только основной, но и единственной. В современном мире налоги стали играть главенствующую роль в формировании государственных ресурсов именно благодаря своей фискальной функции.

Фискальная функция налогов приводит к тому, что государство активно вмешивается в экономические отношения хозяйствующих субъектов. Это вмешательство предопределяет следующую функцию налогов – регулирующую функцию.

Фискальная функция является основополагающей, прежде всего, для понимания самой природы и сути налога. Этимологически слово берет начало от латинского fiscus – «казна, карман». На практике выражена в обеспечении потребностей государства в плане финансов, то есть любое государство будет всегда соблюдать и охранять свой фискальный интерес. Фискальные отношения можно определить как налогово-доходные и бюджетно-расходные, сосуществующие неразделимо в едином течении государственной жизни.

Обеспечение финансовых запросов государства в реальности обуславливает необходимость разрешения следующих противоречий:

• какая доля денежных ресурсов может быть сосредоточена на в бюджете без нанесения урона экономическим приоритетам всех субъектов;
• на какие группы налогоплательщиков будет возложен груз по уплате налогов;
• какие группы объектов выделить для налогообложения;
• какие права и обязанности делегировать участникам налогового процесса.

Основное бремя формирования налоговых поступлений в отношении развитых стран возложено на косвенные налоги. Такие взносы уплачивает конечный потребитель товаров, работ, услуг.

На величину налоговой нагрузки существенно влияют такие факторы, как милитаризация, масштабы госвмешательства в экономику, размеры госсобственности. Через фискальную функцию находит отражения главное назначение налогов по поводу аккумулирования финансовых ресурсов государства, направляемых на предоставление государственных благ обществу.

Регулирующая функция налогов. Данная функция призвана решать посредством налоговых механизмов те или иные зада­чи налоговой политики государства, а также предполагает влияние системы налогообложения на экономические про­цессы и тенденции, происходящие в обществе. Посредством налогового механизма (налоговых ставок, системы льгот, от­срочек уплаты налогов и форм предоставления налогового кре­дита и т. п.) государство может регулировать инвестиционную деятельность хозяйствующих субъектов, предпринимательскую активность физических лиц и т. д. Регулирующая функция, таким образом, проявляется в про­цессе воздействия налоговых отношений на макроэкономичес­кие пропорции и поведение хозяйствующих субъектов. Эта функ­ция реализует не только экономические отношения, выражаю­щие иерархическую подчиненность (власть - плательщик), но и отношения экономических агентов между собой.

Распределительная функция налогов главным образом состоит из перераспределении материальных средств между представителями общества, то есть перераспределение средств от более бгатых к более бедным слоям общества.

Распределительная функция налогов обладает радом свойств (регулирующее, стимулирующее, воспроизводственное), характеризующих многогранность ее роли в воспроизводственном процессе.

Фискальная функция порождает другую функцию налогов — контрольную.

Контрольная функция налогообложения - позволяет государству отслеживать своевременность и полноту поступлений в бюджет денежных средств и сопоставлять их величину финансовых ресурсов.

Благодаря контрольной функции оценивается эффективность каждого налогового канала и налогового «пресса» в целом, выявляется необходимость внесения изменений в налоговую систему и бюджетную политику. Контрольная функция налогово-финансовых отношений проявляется лишь в условиях действия распределительной функции.

12.2. ГОСУДАРСТВЕННЫЙ БЮДЖЕТ.

12.4. ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ДОЛГ.

12.1. ФИНАНСОВАЯ СИСТЕМА ГОСУДАРСТВА.

Фина́нсы (мн. от лат. finanсia - приказ о выплате) – это фонды денежных средств, возникающие в процессе общественного воспроизводства у основных экономических субъектов и используемые для общегосударственных нужд и нужд общественного воспроизводства. Обычно речь идёт о:

· целевых фондах государства (общегосударственные или централизованные финансы) и

· децентрализованных финансах хозяйствующих субъектов (предприятий).

В процессе формирования и использования этих фондов денежных средств возникают финансовые отношения. С помощью финансовых отношений государство осуществляет прямое перераспределение национального дохода в целях стимулирования наиболее эффективного процесса хозяйствования.

Финансовая система государства это система экономических отношений свя­занная с формированием и использованием фондов денежных средств, предназначенных для удовлетво­рения общегосударственных нужд и нужд расширенного воспроизводства, а также учреждения, осуществляющие управление и контроль за использованием денежных средств из этих фондов.

Общегосударственные финансы включают в себя:

1. Бюджетную систему (государственные и местные бюджеты).

2. Государственные внебюджетные целевые фонды;

3. Государственный кредит;

4. Государственные фонды страхования

Задачи, решаемые системой общегосударственных финансов:

· Развитие производственной сферы

· Развитие социальной сферы (культура, спорт, образование и пр.)

· Обеспечение финансовыми ресурсами нужд обороны, управления страной, правоохранительная деятельность.

В странах рыночной экономики производственная сфера развивается и совершенствуется за счет самофинансирования, привлечение кредитных и иных ресурсов. Государство осуществляет поддержку лишь приоритетных отраслей экономики и осуществляется по следующим направлениям:

1. Развитие отраслей и производств, обеспечивающих развитие НТП.

2. Отраслей, выпускающих экспортную или дефицитную продукцию;

3. Развитие отраслей и производств, имеющих общенациональное значение (энергетика, некоторые отрасли добывающей промышленности и сельское хозяйство)

12.2. ГОСУДАРСТВЕННЫЙ БЮДЖЕТ.

Государственный бюджem (от анг. budget - чемодан, мешок с деньгами.) - ведущее звено финансовой сис­темы. Через бюд­жет осуществляются постоянная мобилизация ресурсов и их расходование.

Государственный бюджет представляет собой основной фи­нансовый план государства на текущий год, имеющий силу зако­на. Утверждается законодательными органами власти - парла­ментами.

Основные функции государственного бюджета. Государствен­ный бюджет современных зарубежных стран выполняет следую­щие основные функции:

1 перераспределение национального дохода. Через государственный бюджет перераспределяется около 50% ВВП. Бюджет широко используется для:

· межотраслево­го перераспределения финансовых ре­сурсов. Таким образом совершенствуются межотраслевые пропорции и обеспечивается выделение приоритетных отраслей экономики.

· территориального перераспределения финансовых ре­сурсов. Посредством налоговой системы изымаются финансовые ресурсы из регионов, где они имеются в относительно избыточном объеме и направляются в ресурсодефицитные регионы, обеспечивая тем самым их развитие. Как правило, это области, бедные природными ресурсами или пострадавшие экологически и т.п.

· перераспределение доходов между различными группами населения посредством налоговой системы и системы социальных трансфертов.

Используя бюджет, государство вносит глубокие изменения в пропорции, складывающиеся на стадиях производства и первич­ного распределения национального дохода.

2 государственное регулирование и стимулирование эконо­мики . Перераспределение национального дохода в значительной мере позволяет реализовать следующую функцию государственного бюджета - государственное регулирование и стимулирование эконо­мики.

3 финансовое обеспечение социальной политики . Государственный бюджет стал крупным источником средств для воспроизводства рабочей силы. По мере научно-технического прогресса воспроизводство рабочей силы все в большей степени зависит от расходов на образование, здраво­охранение, социальное страхование и обеспечение.

4 реализация всех этих функций дополняется осуществлением контроля за образованием и использованием централизо­ванного фонда денежных средств . Он включает контроль за со­блюдением финансово-экономического законодательства в процес­се формирования и использования денежных фондов, оценку эф­фективности финансово-хозяйственных операций и целесообраз­ность произведенных расходов

П ериод, в течение которого действует утвержденный бюджет,называется бюджетный год .

Композиция бюджета. В широком смысле слова бюджет - баланс, в одной стороне которого нахо­дятся все доходы, в другой - расходы. (вертикальная и горизонтальная композиция бюджета)

Доходы бюджета - часть централизованных финансовых ре­сурсов государства, необходимых для выполнения его функ­ций. Можно выделить следующие основные источники доходной части бюджета: налоги, государственные займы, доходы от использования государственной собственности; доходы от приватизации; гранты или дары; денежная эмиссия.

1) Главный метод перераспределения национального дохода - налоги, обеспечивающие преобладающую долю доходов бюд­жета. Так, в доходах центрального бюджета различных госу­дарств налоговые поступления составляют около 9/10. Доля на­логов в доходах членов федерации и местных бюджетов значи­тельно меньше. Эти бюджеты формируются за счет закреплен­ных (собственные доходы соответствующих бюджетов) и регули­рующих (доходы, передаваемые из вышестоящего звена бюджет­ной системы нижестоящему) доходов.

2) Следующим по своему финансовому значению доходом бюджета являются государственные займы. К этому методу госу­дарство прибегает при бюджетных дефицитах, которые преду­сматриваются при составлении бюджета на предстоящий год. Существуют два пути получения государственных займов: 1) государственные займы, полученные у физических и юридических лиц путем выпуска ценных бумаг от имени госу­дарства; 2) кредиты, полученные у центрального банка и других, кредитных учреждений. Увеличение объема кредитных операций государства ведет к росту государственного долга. И часто ведет к росту налогов. Его погашение, выплата по нему процентов осуществляются в значительной мере за счет налоговых платежей либо новыми кредитными операциями. получения государственных займов от отдельных государств либо от международных финансово-кредит­ных учреждений. Поэтому средства, мобили­зуемые на основе государственных займов, необходимо рассматри­вать не в качестве источника формирования доходов бюджета, а в качестве способа временного пополнения бюджетного фонда.

3) доходы от использования государственной собственности;

4) доходы от приватизации;

5) гранты (дары) от иностран­ных правительств или международных организаций. Гранты могут предо­ставляться либо для финансирования реализации определенного проекта, либо просто для поддержания бюджета дружественных государств, испытываю­щих трудности. Гранты не считаются статьей финансирования бюджета и по­казываются в его доходной части, а не "под чертой". Если грант предназначен для приобретения средств производства, он считается капитальным. Все осталь­ные гранты относятся к текущим. Гран­ты отличаются от займов тем, что по грантам не наступает контрактного обя­зательства выплачивать полученные суммы.

6) при чрезвычайных обстоятельствах, когда получение на­логовых платежей, государственных займов оказывается затруд­нительным, государство обращается к эмиссии бумажных денег. Это самый непопулярный метод, так как вызывает рост денеж­ной массы без соответствующего товарного обеспечения и при­водит к усилению инфляционного процесса, который имеет тя­желые социально-экономические последствия.

В зависимости от государственного устройства страны разли­чают:

а) в унитарном государстве - доходы центрального (го­сударственного) бюджета и доходы местных бюджетов;

б) в федеративном государстве - доходы федерального бюдже­та, доходы бюджетов членов федерации и доходы местных бюджетов;

Расходы государственного бюджета представляют собой затраты, возникающие в связи с выполнением государством своих задач и функций.

С начала XX века основная тенденция в области расходов госу­дарственного бюджета - постоянное их увеличение. Скачкооб­разный рост расходов происходит в периоды войн, когда они увеличиваются в десятки раз. Однако, во второй поло­вине XX в. удельный вес военных расходов сократился и возрос­ли социальные расходы, затраты по вмешательству в экономику.

Расходы государственного бюджета стран с развитой рыночной экономикой подразделяются на следующие пять групп:

1 социальные цели;

2 вмешательство в экономику;

3 военные;

5 предоставление субсидий и кредитов развивающимся странам.

Основные в государственном бюджете расходы военные, на вмешательство в экономику и на социальные цели.

I. Затраты на социальные цели включают расходы на образо­вание, здравоохранение, социальное страхование и социальное обеспечение. Они проходят по многочисленным социальным программам. В США насчитывается около 100 таких программ, в Великобритании - несколько десятков. Затраты на социальное страхование в значи­тельной мере финансируются за счет самих трудящихся.

2. Быстро растущей группой государственных расходов яв­ляются затраты по вмешательству в экономику (бюджетное финансирование). Например затраты на научно-исследовательские и опытно-конструкторские разра­ботки (НИОКР от 50 до 70% всех затрат на научные исследования), на экономическую и социальную инфраструк­туру, поддержку сельского хозяйства, государственных отраслей экономики, обеспечение занятости в отдельных отраслях хозяй­ства и регионах страны, на стимулирование экспорта.

Повысились субсидии частным фирмам, особенно в так называемых районах развития. К ним относятся районы с высоким уровнем безработицы и замедленным экономическим ростом.

В некоторых странах выдаются субсидии на занятость предпринимателям на вновь принятых работников. Значительные ресурсы из государственного бюджета предос­тавляются сельскому хозяйству. В странах Европейского Союза (ЕС) поддержка сельского хозяйства осуществляется не только на национальном, но и на межгосударственном уровне.

Активная помощь оказывается также экспортным фирмам, что значительно облегчает их положение в условиях острой кон­курентной борьбы на мировых рынках. сти­мулирует относительно высокие темпы экономического роста, но и смягчает ее циклические колебания. Удельный вес расходов государственных бюджетов по вме­шательству в экономику увеличился с 15-17% в середине 50-х до 20% в середине 60-х и 22-25% в 80-90-х годах.

3. На военные расходы в ведущих зарубежных странах при­ходится до 20 общей суммы расходов государственного бюджета. Они подразделяются на прямые и косвенные военные расходы. Прямые военные расходы отражаются в военных бюджетах - отграниченной части государственного бюджета. Они включают затраты на производство новейших наступательных стратегиче­ских вооружений, содержание и обучение личного состава воо­руженных сил, научные исследования военного характера, со­держание милитаристских блоков (НАТО).

Прямые военные расходы резко возрастают в периоды войн и в условиях милитаризации экономики.

К косвенным военным расходам относятся часть процентов, уплачиваемых по государственному долгу, контрибуции и репа­рации, пенсии и пособия инвалидам войны и семьям погибших. а также военные расходы, которые проходят по статьям граж­данских ведомств. и

4. Расходы на содержание государственного аппарата управ­ления включают затраты на содержание органов законодатель­ной и исполнительной власти, суда, прокуратуры, полиции, раз­личных министерств и ведомств. В целом расходы на государственный аппарат занимают 4-5% общей суммы расходов бюджета.

5. Расходы по внешнеэкономической деятельности.

6. Расходы по обслуживанию государственного долга

Расходы бюджета, являясь важной составной частью государст­венных расходов в целом, выражают экономические отношения, возникающие в связи с использованием средств общегосударствен­ного денежного фонда.

Возможны 3 варианта состояния бюджетного фонда:

· сбалансированное состояние, когда доходы равны расходам;

· профицит , когда доходы превышают расходы;

· дефицит, когда расходы превышают доходы.

Наиболее типичное – дефицит.

12.3. НАЛОГИ: СУЩНОСТЬ, ФУНКЦИИ, ВИДЫ. КРИВАЯ ЛАФФЕРА.

Решающее значение в доходах бюджета имеют налоги.

Налоги - обязательный платеж, взимаемый государством с физи­ческих и юридических лиц, носящие фискальный характер.

Государство без налогов существовать не может, так как они главный метод мобилизации доходов в условиях рыночных отношений. Обосновал их необходимость и первым сформулировал основные принципы (правила) налогообложения А.Смит.

Рисунок 12.1 – Принципы налогообложения

равномерность или принцип справедливости - подданные государства должны по возможности соответственно своей способности и си­лам, т. е. соответственно доходу, участвовать в содер­жании правительства;

определенность - налог, который обязывается уплачи­вать каждое отдельное лицо, должен быть точно опре­делен, а не произволен. Срок уплаты, способ платежа, сумма платежа - все это должно быть ясно и опреде­ленно для плательщика;

удобство - каждый налог должен взиматься в то время или тем способом, когда и как плательщику должно быть удобнее платить его;

экономия - каждый налог должен быть так задуман и разработан, чтобы он удерживал из доходов народа возможно меньше сверх того, что он приносит казна­чейству государства.

· налог должен взиматься с доходов, а не с капитала . Чрезвычайно важ­но, чтобы налогообложение не наносило ущерба нацио­нальному капиталу. Налогообложение любой страны не должно превышать наиболее высоких налоговых ставок, существующих в настоящее время в развитых странах. В результате будет исключена опасность лишения страны путем налогообложения части ее капитала.

Функции налогов выявляют их социально-экономическую сущность, внутреннее содержание. В современных условиях на­логи выполняют три функции: фискальную, регулирующую и стимулирующую.

1. Фискальная функция - основная, характерная изначально для всех государств. С ее помощью образуются государственные денежные фонды, т. е. материальные условия для функциониро­вания государства. Именно эта функция обеспечивает реальную возможность перераспределения части стоимости национального дохода в пользу наименее обеспеченных социальных слоев об­щества.

Значение фискальной функции с повышением экономиче­ского уровня развития общества возрастает. XX в. характеризует­ся огромным ростом доходов государства от взимания налогов, что связано с расширением его функций и определенной политикой социальных групп, находящихся у власти.

Фискальная функция налогов создает объективные предпо­сылки для вмешательства государства в экономические отноше­ния, т. е. она обусловливает регулирующую функцию.

2. Регулирующая функция означает, что налоги как актив­ный участник перераспределительных процессов оказывают су­щественное влияние на воспроизводство, стимулируя или сдер­живая его темпы, усиливая или ослабляя накопление капитала.

3. Стимулирующая. Налоги влияют на уровень и структуру совокупного спроса, а через механизм рыночного спроса могут содействовать произ­водству или тормозить его. От налогов зависит соотношение между издержками производства и ценой товаров и услуг, являющееся для предпринимателей оп­ределяющим в процессе использования или реализации произ­водственных мощностей

В современном государстве существуют различные виды налогов (рисунок 12.2.)

Прямые - подоходный налог с населения, налог на прибыль корпораций, поимущест­венный налог и ряд других.

Косвенные - это налоги, взимаемые в ценах товаров и услуг (НДС), акцизы, таможенные пошлины, фискальные монополь­ные налоги. Прямые налоги преобладают в Канаде, США, Японии, Дании, а косвенные - во Франции, Италии, Норвегии. В целом в странах произошел сдвиг в сторону прямого налого­обложения. В налоговых поступлениях в госбюджет Республики Беларусь преобладают косвенные налоги. Это свидетельствует о том, что налоговая система страны выполняет в большей степени фискальную, нежели стимулирующую функцию.

Рисунок 12.2 – Виды налогов

Особенно важна классификация в зависимости от объекта налогообложения и его цели:

1 подоходный налог с населения. Наибольшие поступления среди прямых налогов обеспе­чивает подоходный налог с населения - от 25 до 45% и более от общей суммы доходов государственного бюджета.

2 налог на прибыль корпораций. Одна из наиболее ярких тенденций в области прямого на­логообложения в западных странах - постоянное снижение удельного веса поступлений по налогу на прибыль корпораций. Так, в США накануне Второй мировой войны поступления по этому налогу составляли почти половину всех налоговых поступлений федерального бюджета, в 1998 г. - 12%.

Такие же процессы происходят во всех других экономически развитых странах. Доля этого налога в общих доходах бюджета колеблетсяот 5,5% во Франции и Германии, до 10-11% в Великобритании.

3 налог на добавленную стоимость (НДС ). Среди косвенных налогов в зарубежных развитых странах наибольшее значение имеют налог на добавленную стоимость (НДС) НДС - важнейшая составная часть налоговых сис­тем 42 государств, в том числе 17 европейских (действует во всех странах ЕС). Из ведущих зарубежных стран НДС не применяется в США и Японии. На долю этого налога приходится от 30 до 50% и более всех косвенных налогов. В целях стимулирова­ния экспорта все вывозимые товары освобождаются от НДС.

4 акцизы (на табак, крепкие спиртные напитки, пиво, вино, бен­зин).

5 таможенные пошлины - это налоги, взимаемые при им­порте и экспорте товаров. В связи с интернационализацией хо­зяйственной жизни, развитием международного разделения тру­да роль таможенных пошлин как доходного источника после Второй мировой войны в экономически развитых западных странах постоянно снижалась. Это связано с общим сокращени­ем таможенных тарифов на промышленные товары в рамках Ге­нерального соглашения о тарифах и торговле (ГАТТ)", созданием зон беспо­шлинной торговли в странах ЕС, ЕАСТ и др.

Рисунок 12.3 – Кривая Лаффера

Используя налоговую функцию: Т = t Y, А.Лаффер показал, что существует оптимальная ставка налога (t опт.), при которой налоговые поступления максимальны (Т max .). Если увеличить ставку налога, то уровень деловой активности (совокупный выпуск) снизится, и налоговые поступления сократятся, поскольку уменьшится налогооблагаемая база (Y) (рис.12.3). Поэтому в целях борьбы со стагфляцией (одновременным спадом производства и инфляцией) А. Лаффер в начале 80-х годов предложил такую меру, как снижение ставки налога (и подоходного, и на прибыль корпораций).

12.4. ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ДОЛГ.

Как мы уже отмечали из трех возможных состояний бюджетного фонда наиболее типичным для современного государства является состояние дефицита. Дефицит государственного бюджета может покрываться за счет заимствований государства. Государственные заимствования приводят к появлению такого явления, как государственный долг.

Государственный долг - результат финансовых заимствований государства, осуществляемых для покрытия дефицита бюджета. Государственный долг равен сумме дефицитов прошлых лет с учётом вычета бюджетных излишков.

Осуществление государственных займов у резидентов порождают внутренний долг и у нерезидентов – внешний долг. Сумма внешнего и внутреннего долга – это национальный долг страны.

Виды государственного долга:

- Капитальный государ­ственный долг представляет всю сумму выпущенных и непогашенных долговых обязательств государства, включая на­численные проценты, которые должны быть выплачены по этим обязательствам;

- текущий государственный долг состав­ляют расходы по выплате доходов кредиторам по всем дол­говым обязательствам государства и по погашению обяза­тельств, срок оплаты которых наступил;

Государственный долг подразделяется также на краткосрочный (до одного года), среднесрочный (от одного года до пяти лёт) и долгосрочный (свыше пяти лет). Наиболее тяжёлыми являются краткосрочные долги. По ним вскоре приходится выплачивать основную сумму с высокими процентами.

Показатель величины государственного долга отражается в СНС и государство контролирует этот важнейший макроэкономический показатель. МВФ рассчитал и установил критические значения величины государственного долга. Внешний долг страны не должен превышать:

· 60%к ВВП;

· отношение внешнего долга к экспорту товаров и услуг (критическое значение) – 220 %;

· отношение платежей по внешнему долгу к экспорту товаров и услуг - 25 %.

Каждое государство осуществляет управление государственным долгом для того, чтобы его величина не превысила критическое значение.

Управление государственным долгом – это система мер направленных на обслуживание долга (выплата % по нему) и его погашение.

Финансирование расходов, связанных с обслуживанием и погашением государственного долга осуществляется за счет:

1 увеличения налогов (основной, но не единственный источник);

2 продажа государственной собственности;

3 прибыль, если средства использованы производительно;

4 осуществление новых займов.

Размещение новых государственных займов для погашения задолженности по уже выпущенным называется рефинансированием государственного долга.,

Наличие государственного долга имеет следующие реальные негативные последствия:

· погашение внутреннего долга путем выплаты процентов населению увеличивает неравенство в доходах разных социальных групп, поскольку значительная часть государственных обязательств сконцентрирована у наиболее состоятельной части населения. Следовательно, те, кто обладает государственными ценными бумагами, при их погашении станут еще богаче;

· повышение налогов с целью выплаты процентов по государственному долгу может подорвать действие экономических стимулов развития национального производства;

· займы правительства в национальной банковской системе для уплаты процентов по государственному долгу приводят к сокращению инвестиций внутри страны;

· наличие государственного долга создает психологическое напряжение в стране, порождая неуверенность в деловой активности ее экономики.

12.5. ФИСКАЛЬНАЯ ПОЛИТИКА: СУЩНОСТЬ И ВИДЫ.

С целью ускорения экономического роста, контроля над занятостью и инфляцией, государство осуществляет фискальную, или бюджетно-налоговую политику.

Фискальная политика представляет собой систему мер, которую предпринимает правительство для стабилизации экономики с помощью изменения величины доходов и/или расходов государственного бюджета. (Поэтому фискальную политику также называют бюджетно-налоговой политикой).

Целями фискальной политики как любой стабилизационной (антициклической) политики, направленной на сглаживание циклических колебаний экономики, являются обеспечение:

1) стабильного экономического роста;

2) полной занятости ресурсов (прежде всего решение проблемы циклической безработицы);

3) стабильного уровня цен (решение проблемы инфляции).

Фискальная политика – это политика регулирования правительством прежде всего совокупного спроса. Регулирование экономики в этом случае происходит с помощью воздействия на величину совокупных расходов. Однако некоторые инструменты фискальной политики могут использоваться для воздействия и на совокупное предложение через влияние на уровень деловой активности.

Фискальную политику проводит правительство.

Инструментами фискальной политики выступают расходы и доходы государственного бюджета, а именно: 1) государственные закупки; 2) налоги; 3) трансферты.

По методам осуществления различают фискальную политику: 1) дискреционную и 2) автоматическую (недискреционную).

Дискреционная фискальная политика представляет собой законодательное (официальное) изменение правительством величины государственных закупок, налогов и трансфертов с целью стабилизации экономики.

Автоматическая фискальная политика связана с действием встроенных (автоматических) стабилизаторов.

Автоматические стабилизаторы представляют собой инструменты, величина которых не меняется , но само наличие которых (встроенность их в экономическую систему) автоматически стабилизирует экономику, стимулируя деловую активность при спаде и сдерживая ее при перегреве. Т.е происходит естественное приспособление экономики к фазам экономического цикла

К автоматическим стабилизаторам относятся: 1) подоходный налог; 2) пособие по безработице.

Подоходный налог действует следующим образом: при спаде уровень деловой активности (Y) сокращается, и, следовательно, величина налоговых поступлений уменьшается. В условиях экономического роста растет занятость, увеличиваются объемы выпуска, растет прибыль, налоговые поступления при прогрессивной системе налогообложе­ния увеличиваются даже при неизменной ставке налога. Увеличение налогов сокращает величину совокуп­ных расходов и оказывает антиинфляционное воздей­ствие на экономику. Поскольку экономический рост сопровождается ростом занятости, уменьшаются транс­фертные государственные платежи (пособия по безра­ботице, по бедности), что также сдерживает развитие инфляции. Наоборот, в условиях экономического спа­да налоговые поступления автоматически снижаются, а трансфертные платежи возрастают (пособия по безработице), что содействует увеличению совокупных расходов и снижению уровня безработицы.

Такие инструменты фискальной политики как налоги и трансферты действуют не только на совокупный спрос, но и на совокупное предложение.

Поскольку фирмы рассматривают налоги как издержки, то рост налогов ведет к сокращению совокупного предложения, а сокращение налогов – к росту деловой активности и объема производства. Подробное изучение воздействия налогов на совокупное предложение принадлежит американскому экономисту, одному из основоположников концепции «экономической теории предложения» Артуру Лафферу (рис.12.3).

В развитых странах экономика на 2/3 регулируется с помощью дискреционной фискальной политики и на 1/3 – за счет действия встроенных стабилизаторов.

В зависимости от фазы цикла, в которой находится экономика, инструменты фискальной политики используются по-разному. Выделяют два вида дискреционной фискальной политики: 1) стимулирующую и 2) сдерживающую.

Стимулирующая фискальная политика (фискальная экспансия) применяется при спаде (рис.12.4 (фискальная экспансия)) и предполагает увеличение государствен­ных расходов, снижение налогов или комбинирование этих мер. Она сокращает рецессионный разрыв выпуска и снижает уровень безработицы, направлена на увеличение совокупного спроса (совокупных расходов). Ее инструментами выступают: а) увеличение государственных закупок; б) снижение налогов; в) увеличение трансфертов.

Сдерживающая фискальная политика (фискальная рестрикция) направлена на ограниче­ние циклического подъема экономики и предполагает снижение государственных расходов и увеличение на­логов. (рис.12.4). Она имеет целью сокращение инфляционного разрыва выпуска и снижение инфляции и направлена на сокращение совокупного спроса (совокупных расходов). Ее инструментами являются: а) сокращение государственных закупок; б) увеличение налогов; в) сокращение трансфертов.

Рисунок 12.4 – Стимулирующая и сдерживающая фискальная политика

Фискальная политика в Республике Беларусь является сдерживающей, что связано с инфляционными процессами в национальной экономике. Современная бюджетно-налоговая политика Республики Беларусь предполагает сокращение расходов государственного бюджета и увеличение его доходов главным образом за счет неналоговых инструментов (использование механизмов приватизации, стимулирования деловой активности).

Кроме того, проводится совершенствование и налоговой политики. Это обусловлено тем, что бюджетно-налоговая политика государство носила до сих пор фискально-защитный характер, при котором государство стремилось обеспечить высокую степень защиты населения. Это предполагало высокую налоговую нагрузку на экономику. В связи с этим произошло снижение темпов развития производства, снизилась собираемость налоговых платежей, произошло ухудшение собираемости налогов. Дальнейшее реформирование налоговой системы в республике предполагает дальнейшее упрощение системы налогообложения и снижение налоговой нагрузки основных субъектов хозяйствования.

2. Бюджетная система России

3. Сущность и функции налогов

4. Фискальная политика государства

1.Сущность, структура и функции финансов

В настоящее время финансы представляют собой экономические отношения, которые возникают в процессе образования и использования фондов денежных средств предприятий, государства, муниципальных образований и населения.

Финансы выполняют ряд важных функций в экономике. Основными из них являются:

Распределительная – осуществляется в процессе кругооборота ресурсов предприятия, который непосредственно связан с образованием и распределением фондов финансовых ресурсов, начиная от капитала предприятия и до распределения его прибыли;

Перераспределительная – реализуется государством через систему централизованных финансов за счет аккумулирования и предоставления денежных средств отдельным отраслям и предприятиям;

Воспроизводственная – оперируя фондами финансовых ресурсов, государство и предприятия регулируют воспроизводственный процесс;

Стимулирующая – осуществляется через налоговую систему, бюджетное финансирование, финансовые рынки в целях развития субъектов рыночной экономики и повышения темпов экономического роста;

Контрольная – реализуется через систему государственного и негосударственного финансового контроля в целях повышения эффективности управления денежными ресурсами.

Реализовать функции финансов призвана финансовая система. Финансовая система представляет собой форму организации денежных отношений между всеми субъектами хозяйственной деятельности по распределению и перераспределению совокупного общественного продукта.

Структура финансовой системы России можно представить в виде следующей схемы.

Рисунок 1. – Структура финансовой системы России.

Данная схема наглядно демонстрирует, что основой финансовой системы являются финансы предприятий, так как именно от них зависит денежное наполнение всех остальных элементов системы. Но центральным звеном финансовой системы считается государственный бюджет, в связи с тем, что с его помощью осуществляется перераспределение денежных ресурсов между субъектами экономики.

2. Бюджетная система России

Понятие «бюджет» - это финансовый план государства (или муниципального образования) на определенный срок, чаще всего на один год, представляющий собой смету доходов и расходов; форма образования и расходования фонда денежных средств, предназначенных для финансового обеспечения задач и функций государства и местного самоуправления.

Совокупность федерального бюджета, бюджетов субъектов федерации, местных бюджетов и бюджетов государственных внебюджетных фондов образует бюджетную систему Российской Федерации. Принципами её построения являются:

Принцип единства бюджетной системы. Он предполагает единую правовую базу, формы бюджетной документации, коды классификации бюджетных статей и т.д.;

Принцип разграничения доходов и расходов между уровнями бюджетной системы. Он означает закрепление соответствующих видов доходов и полномочий по осуществлению расходов за соответствующими органами государственной власти и местного самоуправления;

Принцип полноты отражения доходов и расходов. В соответствии с данным принципом в бюджете должны быть прописаны все доходы и расходы в полном объеме;

Принцип сбалансированности бюджета. Означает, что объем предусмотренных бюджетных расходов должен соответствовать суммарному объему доходов бюджета и поступлений из источников финансирования его дефицита. Бюджетный кодекс России запрещает планирование профицита бюджета на региональном и местном уровне и ограничивает размеры дефицита;

Принцип эффективности и экономности использования бюджетных средств;

Принцип гласности. Этот принцип требует обязательной публикации в открытой печати утвержденных бюджетов и отчетов об их исполнении. Секретные статьи могут утверждаться только в составе федерального бюджета;

Принцип достоверности бюджета. Предполагает надежность показателей прогноза социально-экономического развития и реалистичность расчета доходов и расходов бюджета;

Принцип адресности и целевого характера бюджетных средств. Означает, что бюджетные средства выделяются в распоряжение определенных получателей с обозначением направления их на финансирование конкретных целей.

Центральное место в бюджетной системе занимает федеральный бюджет. Его доходная часть формируется за счет части федеральных налогов, доходов от внешнеэкономической деятельности, от использования государственной собственности, части прибыли Центрального Банка и других источников.

В структуру расходной части (согласно функциональной классификации бюджета) включаются расходы на государственное управление, национальную оборону, судебную власть, правоохранительную деятельность, социальную сферу, обслуживание государственного долга, оказание финансовой помощи субъектам федерации и прочие расходы.

Превышение доходной части над расходной образует профицит бюджета. В экономически развитых государствах его не планируют с 60-х годов ХХ века, так как профицит приводит к изъятию денежных средств из народного хозяйства, что сдерживает экономический рост. Однако в России федеральный бюджет планируется с профицитом с 2001 года в целях борьбы с инфляцией.

Основными источниками финансирования дефицита государственного бюджета являются:

1) выпуск новых денег или эмиссионный способ финансирования. Однако данный способ приводит к инфляционным последствиям, поэтому его не только стараются не использовать, но и запрещают законодательно, как, например, в США или в России (с 1994 года). В какой-то мере, к данному способу можно отнести заимствования Правительства у Центрального Банка, что вызывает фактическое увеличение денежной массы;

2) государственные займы внутри страны и за рубежом. Данный способ финансирования дефицита является более распространенным, так как не вызывает инфляцию, однако он приводит к возникновению государственного долга.

Государственный долг – это сумма непогашенных государственных займов и других финансовых обязательств государства. В отличие от заимствований предприятий государственный кредит чаще всего направляется не на производственную деятельность, а на покрытие дефицита бюджета. Выплаты по нему осуществляются не за счет увеличения прибыли, а за счет налогов.

С учетом сферы размещения государственный долг подразделяют на внутренний и внешний. Внутренний долг обычно образуется за счет займов, оформленных путем выпуска и продажи государственных ценных бумаг. Он приводит к перераспределению доходов среди населения в пользу кредиторов государства, перекладывает выплаты по долгу на будущие поколения, увеличивает расходы бюджетов следующих лет и т.д.

Внешний долг возникает как за счет размещения за рубежом государственных ценных бумаг, так и за счет займов у других государств, иностранных банков, международных финансовых организаций (Международный валютный фонд, Международный банк реконструкции и развития и др.). Выплаты по внешнему долгу приводят к потере валютных доходов государства от внешнеэкономической деятельности, снижают возможности развития экономики. Страна может попасть в финансовую зависимость от других государств.

Дефицит бюджета может возникнуть не только при формировании, но и при исполнении бюджета, когда налоговые поступления окажутся ниже запланированных. В этом случае бюджетное законодательство России предусматривает возможность секвестра – пропорционального сокращения расходных статей бюджета. Если налоговые доходы окажутся выше плановых показателей, то дополнительные средства идут или на выплаты по государственному долгу, или на увеличение расходных статей бюджета.

Налоговая система - система,основанная на определенных принципах система урегулированных нормами права общественных отношений, складывающихся в связи с установлением и взиманием налогов и сборов.

Основными функциями налоговой системы государства и, соответственно, установленных в государстве налогов являются:

· Фискальная

· Распределительная

· Регулирующая

· Контрольная

Фискальная функция вытекает из самой природы налогов. Она характерна для всех государств во все периоды их существования и развития. С помощью реализации данной функции на практике формируются государственные финансовые ресурсы и создаются материальные условия для функционирования государства. Основная задача выполнения фискальной функции - обеспечение устойчивой доходной базы бюджетов всех уровней. Фискальная функция, таким образом, является понятием более широким, чем функция обеспечения участия населения в формировании фонда финансирования общегосударственных потребностей.

Деньги государству нужны на содержание государственного аппарата, армии, развитие науки и техники, поддержку детей, пожилых и больных людей. Из собранных в виде налогов средств государство покрывает расходы на образование, строит школы, высшие учебные заведения, детские дома, платит зарплату преподавателям и стипендии студентам. Часть средств идет на здравоохранение: защиту здоровья матери и ребенка, содержание поликлиник, больниц и т. п. Из этого же источника идут деньги на строительство государственных предприятий, сооружений, дорог, защиту окружающей среды.

Фискальная функция является основной функцией налогообложения. Посредством нее реализуется главное предназначение налогов: формирование и мобилизация финансовых ресурсов государства, а также аккумулирование в бюджете средств для выполнения общегосударственных или целевых государственных программ. Все остальные функции налогообложения можно назвать производными от фискальной.

В составе фискальной можно выделить контрольную функцию. Через налоги государство контролирует финансово-хозяйственную деятельность организаций и граждан, источники доходов и расходов. Денежной оценкой сумм налогов можно количественно сопоставить показатели доходов с потребностями государства в финансовых ресурсах. Благодаря контрольной функции оценивается эффективность налоговой системы, обеспечивается контроль за видами деятельности и финансовыми потоками. Через контрольную функцию налогообложения выявляется необходимость внесения изменений в налоговую систему и бюджетную политику государства.

С первого взгляда может показаться, что чем выше ставки налогов, тем больше средств попадет в бюджет, способствуя увеличению государственных доходов. Однако это не совсем так. Ни предприниматель, ни индивидуальный работник не хотят работать при чрезмерно высоких ставках налогов, так как не видят для себя в этом никакой выгоды. В то же время низкие ставки налогов создадут дефицит государственного бюджета и сократят социальные трансферты правительства. Поэтому нужны грамотные и всесторонне осмысленные подходы при осуществлении фискальной функции налогообложения.

Следует отметить, что во многих развитых странах налоговое бремя на физических лиц действительно выше, чем на юридических лиц, поскольку такое построение налоговой системы - это более сильный стимул для развития экономики. Снижение налогового бремени на юридические лица способствует увеличению их количества и росту производства, что обеспечивает рост числа занятых.

Однако реализация фискальной функции налогов имеет объективные и субъективные ограничения. При недостаточности налоговых поступлений и невозможности сокращения государственных расходов приходится прибегать к поиску других форм доходов. Прежде всего это обращение к внутренним и внешним государственным, региональным, местным займам. Размещение займов приводит к образованию государственного долга.

Однако обслуживание государственного долга за счет бюджета потребует повышения налогов в будущем (роста налоговых ставок, введения новых налогов). Вместе с тем рост налогового бремени вновь может столкнуться с непреодолимыми ограничениями, вызовет усиление недовольства налогоплательщиков и спад производства, что побудит к размещению новых займов. Возникнет опасность становления финансовой пирамиды, а значит, финансового краха.

В зависимости от уровня государственных структур, взимающих налоги:

• - общегосударственные (устанавливаются органами государственной власти высшего уровня);
• - местные (устанавливаются местными органами власти и управления).

В зависимости от метода взимания:

• -раскладочные (сначала устанавливается объем налоговых поступлений, необходимых для нужд государства, а затем эту сумму распределяют на отдельные части по территории, между отдельными плательщиками);
• - окладные (вначале устанавливаются налоговые ставки, а потом - размер налога на каждого плательщика).

В зависимости от формы налогообложения (определяющий критерий классификации налогов):

• - прямые (изымаются непосредственно у собственников имущества, получателей дохода);
• - косвенные (непрямые) (изымаются в сфере реализации или потребления экономических благ, то есть перекладываются на потребителя и не зависят от уровня дохода).

Прямые налоги , в свою очередь, выступают в следующих формах:

• - реальные (земельный налог, домовой, на денежный капитал и т. п.);
• - личные (устанавливаются для конкретного плательщика индивидуально: налог с доходов граждан (физических лиц), налог на прибыль корпораций, на наследство, на дарение, на прирост капитала, на имущество и т. п.).

Косвенные налоги делят на три группы: фискальные монополии, акцизы и таможенные пошлины.

Фискальные монополии - это установленные государством цены на экономические блага, которые обеспечивают ему определенные денежные поступления, т. е. являются своеобразным источником доходов государства от реализации монопольных товаров. Монополия государства может быть полной и частичной.

Полная монополия проявляется в исключительном праве государства на производство и реализацию определенных товаров по установленной государством цене. Объектом полной монополии, как правило, являются такие товары массового потребления, как соль, спички, водочные и табачные изделия и т. п.

Частичную монополию государство реализует посредством монополизации только ценообразования или производства и ценообразования или ценообразования и реализации.

Акцизы - это косвенные налоги в виде надбавки к рыночной цене, которая присваивается государством. В переводе с латыни аccido (акциз) означает "отрезать", "отсечь".

Акцизы существуют в таких формах:

• - фиксированные (устанавливаются на единицу товара в денежном выражении);
• - пропорциональные (устанавливаются в процентах к объему реализации);
• - специфические (устанавливаются на отдельные виды товаров: изделия из драгоценных металлов и камней, табачные изделия, автомобили и т. п.);
• - универсальные (устанавливаются на весь объем реализации: налог с продаж, налог с оборота, налог на добавленную стоимость).

Универсальные акцизы в развитых странах эволюционировали в направлении от налога с оборота к налогу на добавленную стоимость (НДС).

В Украине этот налог был учрежден в декабре 1991 г.

Налог на добавленную стоимость (НДС), налог на прибыль и налог на доходы физических лиц - наиболее распространенные виды налогов в мировой практике налогообложения.

Таможенная пошлина устанавливается при ввозе и вывозе товаров через государственную границу или при транспортировке иностранных товаров через территории определенных стран транзитом.

Различают следующие формы пошлин:

• по происхождению :
  • - экспортные;
  • - импортные;
• по цели :
• - фискальные, имеющие бюджетное предназначение;
• - протекционистские^ используемые для защиты отечественного рынка от конкуренции со стороны иностранных экономических благ;
• - антидемпинговые, устанавливаемые на многосторонней основе с целью развития мировой торговли. Они небольшие по размеру и являются переходным звеном к беспошлинной торговле;
• - статистические, используемые для учета экспортно-импортных операций в условиях свободной внешней торговли (не имеют бюджетного предназначения);
• - компенсационные, устанавливаемые по соглашению сторон с целью избежания ценовой конкуренции между ними;
• по ставкам :
• - специфические, устанавливаемые на единицу товара;
• - адвалорные, определяемые в процентах от стоимости товаров;
• - смешанные, предполагающие наличие адвалорных и специфических пошлин.

Что касается соотношения прямых и косвенных налогов, то следует отметить, что чем богаче страна, тем больший удельный вес прямых налогов в структуре налоговых поступлений в государственную казну. Это не означает второстепенность косвенных налогов. Последние имеют много как преимуществ, так и недостатков.

Преимущества косвенных налогов:

• - быстрое поступление в бюджет в связи с тем, что налогом облагаются реализация и потребление;
• - равномерность изъятия в территориальном разрезе;
• - мотивационная роль в создании государством условий для производства и реализации как предпосылки стабильности налоговых поступлений;
• - ограничение потребления одних групп экономических благ и расширение потребления других благодаря дифференциации налоговых ставок государством.

Недостатки косвенных налогов:

• - неадекватность налогов размеру доходов плательщиков;
• - чрезмерная обременительность их для малообеспеченных слоев населения.

В Украине, как и в других странах СНГ, преобладают косвенные налоги. Это объясняется:

• - низким уровнем доходов преобладающего большинства юридических и физических лиц;
• - значительным удельным весом "теневого" сектора экономики;
• - большим количеством убыточных и низкорентабельных предприятий;
• - низким уровнем налоговой культуры.

Принципы налогообложения:

• - обязательность;
• - оптимальное соотношение экономической эффективности и социальной справедливости;
• - относительная стабильность в кратко- и среднесрочном периодах, с одной стороны, и гибкость - в долгосрочном периоде;
• - прогрессивный характер налогообложения;
• - защита отечественного производителя;
• - избежание двойного налогообложения.

Методы налогообложения:

• - пропорциональное налогообложение не учитывает дифференциацию доходов при определении налоговой ставки;
• - при прогрессивном налогообложении средняя ставка прогрессивного налога увеличивается по мере возрастания дохода: плательщик налогов уплачивает не только большую сумму налога, но и больший процент. Прогрессивное налогообложение оказывает наиболее сильное давление на лиц с высоким уровнем доходов;
• - регрессивное налогообложение зиждется на снижении налоговых ставок по мере возрастания налогов. Данный метод налогообложения выгоден для лиц с высокими доходами, но неприемлем для мелких налогоплательщиков.

Налоги - один из важнейших инструментов государственного регулирования экономики. Посредством налоговой политики государство может стимулировать (или ограничивать) объемы национального производства, степень деловой активности, производство общественных благ. Преобладающее большинство общественных благ оплачивается за счет налогов. В то же время налоги искажают конечные результаты процесса распределения ресурсов и деформируют структуру производства.

Система налогообложения наилучшим образом выполняет свое функциональное назначение тогда, когда в наименьшей степени искажает экономику.

УЧЕБНЫЙ ТРЕНИНГ

Основные термины и понятия

Акцизы. Внутренний и внешний государственный долг. Государственное казначейство. Государственный бюджет. Государственный долг. Дефицит государственного бюджета. Классификация налогов. Консолидированный бюджет. Кривая Лаффера. Налоговая квота. Налоговая ставка. Налоговые льготы. Пошлины. Пропорциональное, прогрессивное и регрессивное налогообложение. Профицит государственного бюджета. Раскладочные и окладные, прямые и косвенные налоги. Сбалансированный бюджет. Управление государственным долгом. Финансовая система. Финансы. Фискальные монополии. Функции финансов.

Контрольные вопросы и задания

• 1. Дайте определение категории "финансы" и раскройте объективную причину возникновения финансов.
• 2. Дайте характеристику общих и отличительных черт категорий "финансы" и "деньги".
• 3. Раскройте основные структурные элементы финансов.
• 4. Дайте определение финансовой системы и раскройте ее структуру.
• 5. Дайте определение государственного бюджета и раскройте его функции.
• 6. Охарактеризуйте в общем виде структуру доходов и расходов государственного бюджета.
• 7. Чем отличаются понятия "ассигнование", "субсидии", "субвенции", "дотации"?
• 8. Дайте характеристику принципов бюджетного финансирования.
• 9. Дайте определение бюджетного дефицита. В каких формах он проявляется? Охарактеризуйте их.
• 10. Когда государству целесообразно иметь профицитный бюджет?
• 11. Какая связь существует между бюджетным дефицитом и государственным долгом?
• 12. Какие положительные и отрицательные последствия государственного долга вы знаете?
• 13. Кто и как осуществляет управление государственным долгом?
• 14. Дайте определение налогов и раскройте содержание их функций.
• 15. Какие виды ставок налогообложения вы знаете, когда и как их целесообразно использовать?
• 16. Связь каких явлений отражает кривая Лаффера?
• 17. Чем объясняется целесообразность классификации налогов до разным критериям? Раскройте содержание этих классификаций.
• 18. Какие налоговые льготы вы знаете. Раскройте их содержание. Почему общество не отказывается от налоговых льгот?
• 19. Дайте характеристику пошлин и объясните целесообразность существования их разных форм.
• 20. Какие принципы и методы налогообложения вы знаете? Раскройте их целевое предназначение.
• 21. Какую роль в экономической и социальной жизни играют налоги?

Литература

• 1. Базилевич ВД. Державні фінанси: навч. посіб. / В.Д. Базилевич, Л.О. Баластрик; за ред. В.Д. Базилевича.
• - К.: Атіка, 2004. - 368 с.
• 2. Базилевич В Д. Ринкова економіка: основні поняття і категорії: навч. посіб. / В.Д. Базилевич, К.С. Базилевич. - К.: Знання, 2006. - С. 106-111.
• 3. Гальчинський A.C. Економічна теорія: підручник / A.C. Гальчинський, П.С. Єщенко. - К. : Вища шк., 2007.
• - Т. 27.
• 4. Загородній А.Г. Фінансовий словник / А.Г. Загород-ній, Г.Л. Вознюк, Т.С. Смовженко. - 2-ге вид, - Л.: Центр Європи, 1997. - 576 с.
• 5. Основи економічної теорії: політекономічний аспект: підручник / за ред. Г.Н. Климка. - 5-те вид., випр. - К. : Т-во "Знання", КОО, 2004. - 615 с.
• 6. Податкова система України: підручник / за ред. В.М. Федосова. - К.: Либідь, 1994. - 463 с.
• 7. СоколовськаА.М. Податкова система держави: теорія і практика становлення / A.M. Соколовська. - К.: Знання-Прес, 2004, -454 с.
• 8. Brace P. State Government and Economic Performance / Brace, Paul. - Baltimore: Johns Hopkins University Press, 1993.